Wintermute инвестиции в ИИ планирует превратить в один из главных драйверов роста: компания намерена вложить около $1 млрд в инфраструктуру высокочастотной торговли, дата-центры и технологии искусственного интеллекта, чтобы активнее работать на рынках акций, сырья и валют. Для Wintermute это заметный разворот от привычной криптовалютной специализации к более широкому финансовому бизнесу. Сейчас некриптовалютные направления дают примерно […]
Wintermute инвестиции в ИИ планирует превратить в один из главных драйверов роста: компания намерена вложить около $1 млрд в инфраструктуру высокочастотной торговли, дата-центры и технологии искусственного интеллекта, чтобы активнее работать на рынках акций, сырья и валют.
Для Wintermute это заметный разворот от привычной криптовалютной специализации к более широкому финансовому бизнесу. Сейчас некриптовалютные направления дают примерно 10% выручки, но к концу 2027 года компания хочет увеличить их долю более чем до 50%.
Лондонская компания рассчитывает распределить инвестиции примерно на пять лет. Основные направления вложений:
В бизнесе Wintermute ИИ должен помогать обучать количественные модели на больших массивах рыночной информации, быстрее находить торговые сигналы и поддерживать высокочастотные стратегии за пределами крипторынка. Ожидаемый эффект — более сильная технологическая база для работы с акциями, сырьевыми инструментами и валютами.
Основатель и генеральный директор Wintermute Евгений Гаевой рассчитывает финансировать эту программу за счет нераспределенной прибыли. Он также отметил, что конкуренция на традиционных рынках давно не сводится только к борьбе за микросекунды в исполнении сделок: для успеха нужны данные, модели и надежная технологическая база.
Разворот к акциям, сырьевым инструментам и валютам происходит после охлаждения активности на крипторынке. Средний дневной объем торгов Wintermute в этом году снизился примерно до $10 млрд против $15 млрд в 2025 году. Давление усилилось после того, как Bitcoin просел почти вдвое от октябрьского пика выше $126 000.
При этом институциональные клиенты остаются важной частью бизнеса. В первой половине 2026 года на них пришлось рекордные 72% объема спотовых сделок на внебиржевом направлении Wintermute.
Евгений Гаевой заявил, что частная компания была прибыльной в 2025 году и рассчитывает сохранить прибыльность в текущем году. Конкретные финансовые показатели при этом не раскрывались. В период бычьего рынка 2021 года Wintermute зафиксировала прибыль в размере $582 млн.
Новые инвестиции должны помочь Wintermute конкурировать с такими участниками рынка, как Jane Street, Citadel Securities и XTX Markets. Масштаб технологической гонки уже высок: XTX Markets, ежедневно проводящая сделки более чем на $250 млрд, ранее объявила о планах потратить 1 млрд евро, или около $1,15 млрд, на пять дата-центров в Финляндии.
Jane Street также готовится создать и профинансировать собственный дата-центр. На этом фоне Wintermute фактически выходит в ту же инфраструктурную лигу, где решают не только торговые алгоритмы, но и доступ к вычислительным ресурсам, качественным данным и быстрым сетям.
Расширение началось не с нуля. В 2025 году Wintermute приступила к торговле биржевыми фондами и бессрочными фьючерсами, связанными с реальными активами. В марте компания добавила круглосуточную экспозицию к нефти WTI, а в начале 2026 года запустила направление прогнозных рынков.
Американское подразделение Wintermute недавно получило статус лицензированного брокера-дилера. Это дает ему возможность торговать акциями и опционами на акции, а также выступать уполномоченным участником для биржевых инвестиционных фондов.
На крипторынке Wintermute остается заметным маркетмейкером, работающим с цифровыми активами, включая Ethereum. Однако новая стратегия показывает, что криптовалюта для компании больше не единственный центр роста. На фоне развития Wintermute Ventures, интереса к венчурному капиталу и усиления технологической инфраструктуры бизнес постепенно становится шире, чем классический криптомаркетмейкинг.
ИИ может помогать автоматизировать часть инвестиционного процесса: быстро разбирать большие массивы рыночных данных, искать повторяющиеся сигналы, сравнивать активы и показывать, как меняется риск портфеля.
В практической работе его используют для анализа финансовой отчетности, проверки новостей и рыночных данных, отбора идей, ребалансировки портфеля и контроля лимитов. Решение о сделке при этом обычно остается за инвестором или управляющим, потому что модель может ошибаться и опираться на неполные данные.
Основные направления инвестиций в ИИ включают разработку программного обеспечения, облачную и вычислительную инфраструктуру, дата-центры, хранилища данных, сервисы для бизнеса, чипы и другое аппаратное обеспечение.
При выборе акций ИИ-компаний и отдельных проектов важны не только громкие заявления о технологиях. Инвестору стоит смотреть на выручку, маржинальность, качество продукта, доступ к данным, команду, клиентскую базу, конкурентные преимущества и способность компании превращать ИИ в устойчивый бизнес.
Прямые инвестиции дают более точную ставку на конкретную компанию или проект, но повышают зависимость от его результата. ETF распределяет вложения между несколькими эмитентами и упрощает диверсификацию, хотя снижает контроль над составом портфеля и не избавляет от рыночного риска.
Интерес к ИИ держится на нескольких факторах: компании используют автоматизацию, спрос на вычисления и данные растет, а финансовый сектор ищет более быстрые способы анализа рынков и отчетности. Если технология дает бизнесу заметную экономию или новый источник выручки, это может поддерживать стоимость таких компаний, но потенциальная доходность не гарантирована.
Риски тоже существенны: высокая оценка акций, дорогая инфраструктура, конкуренция, регуляторные ограничения, ошибки моделей и зависимость от качества данных. Снизить их помогает диверсификация по секторам, странам, типам активов и способам входа — через отдельные акции, ETF, венчурные проекты или компании инфраструктурного слоя.
На мировом рынке перспективы ИИ связаны с внедрением технологий в финансы, промышленность, медицину, разработку программного обеспечения и корпоративные сервисы. В России потенциал зависит от спроса бизнеса на автоматизацию, доступности вычислительных мощностей, кадров и локальных технологических решений.
{ "@context": "https://schema.org", "@type": "Article", "about": [ { "@type": "Organization", "name": "Wintermute" }, { "@type": "Person", "name": "Евгений Гаевой" }, { "@type": "Organization", "name": "Wintermute Ventures" }, { "@type": "Thing", "name": "искусственный интеллект" }, { "@type": "Thing", "name": "криптовалюта" }, { "@type": "Thing", "name": "венчурный капитал" }, { "@type": "Thing", "name": "биржевые фонды" }, { "@type": "Thing", "name": "высокочастотная торговля" }, { "@type": "Thing", "name": "дата-центры" }, { "@type": "Thing", "name": "Ethereum" } ] }
JOIN
